作者:赵小飞

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导  读

近日,提供全球物联网连接服务的厂商KORE在纽约证券交易所正式上市,这无疑给这家宣称提供物联网“连接即服务”的企业开启了新篇章,但对于物联网从业者来说,更值得关注的是其如何解决物联网连接的痛点,从而给客户带来价值。

近日,提供全球物联网连接服务的厂商KORE在纽约证券交易所正式上市。早在今年3月份,这家全球最大的物联网连接服务商就宣布推进与一家名为Cerberus Telecom Acquisition Corp．的公司合并,实现以特殊目的收购公司(SPAC)形式上市。

经过一系列操作,KORE终于在10月1日完成所有手续,于纽交所实现交易。这无疑给这家宣称提供物联网“连接即服务”的企业开启了新篇章,但对于物联网从业者来说,更值得关注的是其如何解决物联网连接的痛点,从而给客户带来价值。

连接即服务:KORE是一家什么公司?

从KORE的官方宣传来看,这是一家提供物联网连接、解决方案和数据分析的公司,不过,其核心还是为全球物联网客户提供便捷的连接服务。提供全球物联网连接服务,需要拥有全球各国主流运营商资源和强大的物联网连接托管平台。

KORE成立近20年时间,在多年经营中逐渐形成了其独有的优势,包括:

第一,充分利用全球运营商网络。KORE自身并非电信运营商,但和全球主流运营商建立起“转售”关系,使得该公司业务网络遍及全球190个国家。而且,KORE在北美、南美、欧洲、澳洲等地并非只有一家当地运营商合作伙伴,往往是和当地3家主流运营商均有合作关系,这样确保了KORE的物联网客户有更多选择性。

第二,提供多样化的连接方式。KORE并非只提供蜂窝网络连接服务,而是各类广域网络连接服务。蜂窝网络连接方面,从2G、3G、4G、5G到NB-IoT和LTE-M均有涉及,另外也提供卫星网络接入和非授权频谱LPWAN网络连接服务,如和国际海事卫星组织Inmarsat合作提供卫星物联网接入、与美国最大的LoRaWAN网络运营商Everynet以及广电运营商康卡斯特旗下MachineQ合作提供LoRa网络接入。

第三,提供灵活的资费体系。KORE的物联网连接资费体系比较灵活,有小流量的连接资费、基于使用的付费等多种方式,还有超过100GB的大流量资费,保证各类物联网应用都有对应的收费形式。

第四,简化合同关系。KORE提供的管理系统为客户简化合同关系和流程,通过单一合同下即可管理客户所有物联网连接,包括符合各个国家相关法律、客户服务、物流、计费流程等。

第五,更多连接服务。在传统连接服务之外,还提供如国际连接无缝切换的eSIM服务、SIM卡远程配置甚至部分核心网服务。其中,eSIM作为未来蜂窝物联网的核心组成部分,给用户带来全新的价值,正在成为全球物联网连接供应商重点关注的对象。

KORE所服务的行业包括资产管理、医疗健康、车联网、工业等领域。

KORE的高管曾举了一个例子,一家生产可监控心脏起搏器的医疗科技公司,其产品销往全球60多个国家,也需要这些国家运营商网络服务,但该公司无法和海外所有国家运营商签署网络连接协议,而通过与KORE的合作,KORE基于其统一的平台为该公司所有产品提供连接服务,管理所有设备的物联网卡,加速了该公司的全球化拓展。

连接服务带来丰富的回报

在业界看来,物联网价值链最高的部分在于应用,连接虽然重要,但其收入占物联网总体收入的比例不足10%,且逐年降低。不过,KORE将物联网连接服务作为其核心业务,也获得了丰富的回报。

根据KORE公开发布的数据,2021年第2季度该公司总营收为6070万美元,同比增长了19%,创下业绩新高,税息折旧及摊销前利润(EBITDA)为1470万美元。其中,物联网连接收入增长为4280万美元,而上年同期该数据为3720万美元,同比增长了15%;物联网解决方案收入同比增长了28．8%,总额为1790万美元,上年同期为1390万美元。

若将数据扩展到2019年,KORE这几年的表现如下表所示:

KORE近年来主要经营数据(来源:企业财报)

可以看出,过去几年KORE的收入和连接数保持持续增长。从收入角度来看,物联网连接依然是该公司核心业务,2021年第2季度占比仍然在70%以上。不过,从财报中可以看出,KORE也在加速从连接向连接+解决方案组合的业务模式转型,来自物联网解决方案的收入比例在持续增长,2019年这一领域占比仅11%,而到2021年2季度这一数字已达到29%。

从连接数角度来看,截至2021年6月底,该公司覆盖的客户连接数达到了1320万个。若仅仅从连接收入计算,每一连接每季度收入为3．2美元,即ARPU值为3．2美元,年度收入约为12美元左右。

每一连接ARPU值3．2美元意味着什么?我们以国内运营商的连接收入做个比较。三大运营商在其年报中都会披露物联网连接数和物联网收入,其中物联网收入更多也是针对连接的收入,从2018-2020相关数据来看,三家运营商物联网连接的ARPU值基本上都在1．5元人民币以下。

三大运营商物联网连接ARPU值(单位:元)

KORE之所以能够获得较高的ARPU值,一个重要的原因在于其服务了大量优质客户和一站式连接服务。根据KORE公开数据,该公司拥有全球3600家客户,大部分客户面对的是全球多个国家和地区市场,需要在一个统一平台上实现对所有连接的管理,另外,大量客户的产品具有较高价值,为保证较好体验,需要优质的连接服务,也可以为优质连接服务付费。

举例来说,KORE第二季度的医疗健康方面的连接收入2360万美元,占总收入比例近40%,其中大量客户是为全球市场提供昂贵的医疗设备。

连接是实现物联网应用的第一步,随着物联网节点数的不断增长,连接服务中各类问题不断暴露,大量创新企业也加入其中,提供价值丰富的连接服务。此前,跨境物联网连接是这一领域主要聚焦的方向,近年来,由于同一区域跨运营商异网漫游有一定壁垒,针对这一痛点的连接服务也逐渐增长,加上eSIM在物联网中渗透率增长,提供物联网连接服务的创新企业成为业界关注的一个重点。