来源 ｜ 零壹财经

作者 ｜ 刘程悦

央行数字货币的研发，中国走在了世界前沿。

近日，数字人民币（试点版）App正式在各大应用市场上线。App“开发者”一栏显示为中国人民银行数字货币研究所，它是中国法定数字货币——数字人民币向个人用户开展试点的官方服务平台，提供数字人民币个人钱包的开通与管理、数字人民币的兑换与流通服务。目前，数字人民币仍处于研发过程中的常规测试阶段，运营机构在试点地区和试点场景拓展的白名单用户可注册数字人民币App。

零壹财经发现，数字人民币App在近日已接入了多种线上支付场景，用户可以通过添加“子钱包”的方式使用。目前子钱包页面上线了49家商户，包含购物、出行、生活、旅游等几大类，包括京东、美团、饿了么、天猫超市、滴滴出行、哔哩哔哩、快手、爱奇艺、腾讯视频、百度等互联网商家，以及顺丰速运、网上国网（用于电费支付）、中石化、中国电信翼支付等生活常用支付场景。可谓吃喝玩乐，数字人民币App都可以用。

值得注意的是，目前数字人民币仅在深圳、苏州、雄安、成都、上海、海南、长沙、西安、青岛、大连及冬奥会场景（北京、张家口）开展试点，其他地区暂时无法注册。

根据零壹财经实测，新用户仅需使用手机号码注册后，即可使用数字人民币（试点版）App进行线上、线下支付，其使用方式与支付宝、微信支付等电子支付工具相似。同时，也可以选择开通中国工商银行、中国农业银行、中国银行、中国建设银行、交通银行、中国邮政储蓄银行、招商银行、网商银行（支付宝）、微众银行（微信支付）这九家银行的数字钱包。

接下来分享一篇文章《数字人民币：带着使命而来！》，让我们一起来学习了解数字人民币的相关知识。

你上一次使用现金是在什么时候？我没猜错的话，你上次使用现金的时候，还是在……上次吧？好吧，在电子支付、移动支付全面普及的今天，现金的使用场景越来越少，越来越多的年轻人甚至中老年人都基本不再使用现金。

但是，我们是真的不需要现金了吗？不！我们不需要的，是不便携带的现金。而便于携带，不易丢失的电子现金，我们还是需要的！而且，我们不嫌多，那是多多益善。

大家好，我是零壹君，欢迎来到我的频道，了解数字科技，读懂数字经济。今天，我们将一起认识数字人民币，并探讨一个非常有意思的问题，数字人民币会不会取代第三方支付？

数字人民币这个名词，想必各位走在科技前沿的零壹智库会员们都不耳生，生活在某些试点城市的朋友们说不定早已体验过，热爱网购的小可爱们就更不可能没听说过，毕竟在刚刚过去的双十一，有超过10万人在某东使用了数字人民币消费。可让你细说说数字人民币的面子、里子，你又有些犯迷糊？没关系，零壹君给你捋一捋～  根据《中国数字人民币的研发进展白皮书》给出的官方定义：数字人民币是人民银行发行的数字形式的法定货币，由指定运营机构参与运营，以广义账户体系为基础，支持银行账户松耦合功能，与实物人民币等价，具有价值特征和法偿性。

要理解数字人民币，我们还需要区分几个概念：数字人民币，现金（也就是实物人民币），银行存款，第三方支付平台余额。简单来说，数字人民币和现金都是央行对持有人的负债，银行存款是银行对存款人的负债，第三方支付平台余额是第三方支付机构对账户持有人的负债，换句话说，银行存款和支付余额都是企业负债。虽然银行和第三方支付存在各种各样的监管和保障体系，比如，银行有存款准备金制度，还有存款保险，而第三方支付机构的备付金也已经全额交存至央行了，但企业就是企业，企业的信用跟国家信用还是有很大区别的。 理论上讲，数字人民币和现金才是同行，才有赤裸裸的仇恨。两者有极强的竞争替代关系，用惯了数字人民币，很可能就不想再用现金了。但从宏观来看，在未来很长一段时间，数字人民币将和实物人民币长期共存。

央行行长易纲曾这样表态：中国地域广阔、人口众多、区域发展差异大，这些因素以及居民的支付习惯决定了在可预见的将来，现金仍将长期存在。只要存在对现金的需求，人民银行就不会停止现金供应或以行政命令对其进行替换。央行数字货币的使用和推广应遵循市场化的原则。换句话说，老百姓需要兑换多少，央行就发行多少。 

如果说数字人民币和现金是近亲，那么数字人民币和第三方支付从本质来看就是两个物种了。但从使用者角度，特别是使用体验来看，数字人民币与第三方支付平台基本类似，都是一种数字化的支付方式。

问题就来了，我已经有支付宝、微信，为什么还要用数字人民币呢？那当然是数字人民币在某些方面某些特定应用场景下有着非常独特的优势！ 首先是信息安全。央行行长易纲近期在一场活动中表示，数字人民币在匿名性方面采取“小额匿名、大额依法可溯”的原则，在收集个人信息时遵循“最少、必要”原则，采集的信息量少于现有电子支付工具。同时，严格控制个人信息的储存与使用。除非有明确的法律要求，人民银行不得将相关信息提供给任何第三方或政府机构。

此外，我国近期出台的《数据安全法》《个人信息保护法》等，也从立法层面加强了数据安全及隐私保护。 然后是便捷性。银行在线支付，以及支付宝和微信支付等非银支付方式已经非常便捷了，但在行业垄断和市场分割状态下，我们难免会遇到一些“二选一”问题。比如，某些商户在支付宝红包力度大的时候主推支付宝，云闪付有补贴的时候只接受云闪付，或者某些线上平台只提供小众的支付工具。所以，数字人民币正是带着改变支付市场分割状态的使命而来，但这并不意味着数字人民币意图取代这些市场化支付方式，而是倒逼它们规范合规运营，并且数字人民币会给我们提供一个基础的兜底选项。

这和我们的快递市场类似，我们大多数时候可以根据自己的具体需求选择顺丰京东，或者三通一达，甚至极兔，但如果这些公司因为种种原因不能提供服务时，最起码我们还可以想到中国邮政。

数字人民币的便捷性还体现在无网络支付，在付款设备和收款设备都断网，也就是双离线的情况之下，依旧可以通过接触完成付款。

地下停车场扫码付停车费，却死活连不上网，地铁站扫码过闸，却始终打不开二维码，都是非常常见的尴尬经历，这时候双离线支付就能发挥作用了。

今年的河南水灾期间，部分地区长时间断网断电，导致数字支付方式受限，有人曾设想，数字人民币的“双离线”能否在这样的情况下发挥作用。但现实是，能发挥作用，但极其有限。

因为，双离线支付是有次数限制的，这跟双离线支付的实现原理有关。

目前，数字人民币的钱包形态可以分为App钱包和硬件钱包，而内置安全芯片的硬件钱包是实现“双离线”支付的关键，硬件钱包的载体主要包括内置安全芯片的手机、可穿戴智能硬件、独立的NFC卡片以及SIM卡。

一方面，这些硬件钱包的储存容量较小，而双离线交易下需要将币串和信息存储在本地，这导致可存储的币串有限，间接地影响了交易笔数上限；

另一方面，因为移动设备的功耗要求，所以这些硬件钱包的芯片算力有限，离线交易次数过多，会造成交易时间过长，从而影响交易时间和效率。

此外，目前的数字人民币还不能从技术上根本性地解决“双花”问题。什么是双花呢，简单来说，就是利用网络延迟带来的信息差，将一笔钱重复使用，这和我们经常听说的一女多嫁或者一房多卖是一个道理。所以出于安全考虑，只能面向小额零售场景，在一定程度上控制“双花问题”带来的风险。当然，这还是不够，我们还需要依靠信用体系建设和严格的监管措施来防范风险，即便还有漏网之鱼，我们也还有法律制度可依，可以在事后追讨追责。

除了安全便利，数字人民币相对第三方支付还有一个巨大优势，就是支付无手续费，是收付双方都没有手续费，这是其现金性质决定的，毕竟，实物现金的收付是不需要任何中介参与，手续费也就无从谈起了。而第三方支付或者银行卡刷卡，商户方都是需要向收单机构和发卡行支付手续费的。是否需要手续费，是一定会影响到商户的选择的，当然也会间接影响消费者。

那么问题来了，既然数字人民币相对于第三方支付有那么多的优势，是否会取而代之呢？ 从官方口径来看，不会，至少主观上没有这样的意图。央行行长易纲是这么说的，对中国而言，研发数字人民币主要是为了满足国内零售支付需要，提升普惠金融发展水平，提高货币和支付体系运行效率。在推动数字货币的过程中，央行更关注的是投资者保护、交易合规性、反洗钱、金融监管等层面，而非市场占有率。 不但不会取代，反而会有更多的合作。从顶层设计来看，数字人民币采用双层运营体系，第一层是中央银行，第二层为商业银行、电信运营商和第三方支付网络平台公司等。短期内，数字人民币需要借助银行和第三方支付机构来拓展使用场景。

所以，如果你将数字人民币与第三方支付平台看成竞争对手的话，你就会看到一种违背商业逻辑的离奇场景，那就是银行、第三方支付机构竟然都在积极地争取数字人民币的试点资格，卖力地推广数字人民币。 怎么理解这种情况呢？用一句话来解释，就是“打不过，就加入”！数字人民币推广普及是大势所趋，第三方支付能做的，就是在此基础上去重新寻找定位。用央行数字货币研究所的所长穆长春的话来说，就是：铜钱无脚走千家，货币的流通过程需要全社会共同来实现。当然非银行支付机构依然会在这一过程中找到自己的角色，来为数字人民币的兑换和流通作出相应的贡献。

零壹财经旗下的零壹区块链曾经发表了一篇题为《数字人民币时代，第三方支付面临的挑战与机遇》的文章，分析了第三方支付面临的处境。其中，有这么三条判断：一是数字人民币会挤占第三方支付的流量，并导致中介服务费用降低；二是基于数字人民币的支付衍生业务或成为抢占支付高地的关键；三是与数字人民币相关的运营数据管理路径尚不清晰成为重要变数。 翻译成人话，就是属于老大的地盘，小弟们就不要碰了，老大不要的，小弟们再来分，至于小弟们怎么分，也需要老大来维护公平正义。

根据《中国数字人民币研发进展白皮书》的数据显示，截至2021年上半年，数字人民币试点场景已超132万个，覆盖生活缴费、餐饮服务、交通出行、购物消费、政务服务等领域。开立个人钱包2087万余个、对公钱包351万余个，累计交易笔数7075万余笔、金额约345亿元。 之所以能取得这些成绩，既有数字人民币本身的魅力在发挥作用，也离不开商业银行和第三方支付的卖力吆喝。

所以，我们来总结一下，数字人民币主观上不会替代第三方支付，但一定会挤占第三方支付的市场空间，至于最后会形成怎样的市场格局，因为数字人民币还处于试点阶段，所以未来还有一定的不确定性，有待进一步的观察。但可以看到的是，第三方支付机构已经做好了积极拥抱变化的准备。

视频的最后，简单回应下大家比较关注的两个问题：一是数字人民币并不会带来货币超发和通货膨胀。相反，数字人民币会在一定程度上降低居民将现金存进银行的意愿，导致银行的货币乘数降低，会导致一定的货币紧缩效应。但是因为数字货币的数字化特征，所以央行更容易通过精准的货币政策来对冲。

二是数字人民币与人民币国际化没有直接的因果关系，虽然数字人民币的发行会为跨境支付创造更多有利条件，但并不能直接提高世界对人民币的需求，短期内不会对人民币国际化形成实质性的推动和影响。但长期来看，随着中国国力的提升，世界对于人民币的需求也将不断增加，如何将这部分需求转换为人民币的实际市场份额是人民币国际化中关键的一步，而数字人民币的发行在长期内可以为这关键一步提供一定支撑。

好了，今天就到这里，我是零壹君，关注我，了解数字科技，读懂数字经济。我们下期见。

 参考资料：

1．中国银联，《2020移动支付安全大调查报告》

2．前瞻产业研究院，《2021年人民币国际化发展机遇分析 多重因素共同促进人民币真实使用需求增长》

3．中国人民银行数字人民币研发工作组，《中国数字人民币的研发进展白皮书》

4．易观分析，《中国数字人民币场景化应用及趋势分析》

5、中国消费者报，《易纲谈数字人民币：高度重视个人信息保护》

6、01区块链，《数字人民币时代，第三方支付面临的挑战与机遇》 

 7、移动支付网，《数字人民币双离线探讨 断网断电能保证支付吗？》

8、新浪财经，《数字人民币易使货币超发导致通货膨胀？邹传伟：完全是误解》9、光明网，《数字人民币与人民币国际化》  End．